Die regulatorischen Anforderungen an die Anlageberatung und den Vertrieb von Finanzinstrumenten verändern sich kontinuierlich. Europäische und nationale Vorgaben zu Product-Governance, Geeignetheitsprüfung, Nachhaltigkeit und Zuwendungen führen zu steigenden Anforderungen an Institute, Vertriebsorganisationen und Compliance-Funktionen. Zusätzlich sorgt die geplante Retail Investment Strategy (RIS) der Europäischen Union für neue Diskussionen über Transparenzpflichten, Provisionen und Qualifizierungsanforderungen in der Anlageberatung.
Vor diesem Hintergrund veranstaltet die Akademie Heidelberg am 2. Oktober 2026 das Online-Seminar „Update Anlageberatung – Ihr Kompass durch den Regulierungsdschungel“. Die Veranstaltung behandelt aktuelle regulatorische Entwicklungen im Wertpapiergeschäft und deren praktische Auswirkungen auf Beratung, Vertrieb und Compliance.
Neue regulatorische Entwicklungen in der Anlageberatung
Die regulatorischen Anforderungen an die Anlageberatung werden zunehmend komplexer. Neben den bestehenden Vorgaben aus MiFID II und dem Wertpapierhandelsgesetz rücken insbesondere die Anforderungen an Nachhaltigkeit, Produktüberwachung und Transparenz in den Fokus der Aufsicht.
Mit der geplanten Retail Investment Strategy sollen unter anderem die Regeln zu Zuwendungen, Kostenoffenlegung und Product-Governance weiterentwickelt werden. Auch die Beratung zu langfristigen Anlageprodukten wie ELTIFs unterliegt erweiterten regulatorischen Anforderungen. Institute müssen daher ihre Beratungs- und Vertriebsprozesse regelmäßig überprüfen und an neue Vorgaben anpassen.
Herausforderungen für Beratung, Vertrieb und Compliance
Die Umsetzung regulatorischer Anforderungen betrifft zahlreiche operative Prozesse im Wertpapiergeschäft. Dazu zählen unter anderem die Zielmarktbestimmung, die Geeignetheitsprüfung einschließlich Nachhaltigkeitspräferenzen sowie der Umgang mit Interessenkonflikten und Provisionen.
Zusätzlich gewinnen Anforderungen an elektronische Beratung, Telefonaufzeichnung und Dokumentationspflichten weiter an Bedeutung. Für viele Institute stellt insbesondere die Verbindung regulatorischer Vorgaben mit praxisgerechten Beratungsprozessen eine zentrale Herausforderung dar. Auch Product-Governance-Prozesse und die Zusammenarbeit zwischen Herstellern und Vertriebseinheiten müssen nachvollziehbar dokumentiert werden.
Inhalte des Seminars
Im Seminar werden unter anderem folgende Themen behandelt:
- Europäische und nationale Vorgaben für die Anlageberatung
- Product-Governance von der Produktemission bis zur Empfehlung
- Zielmarktbestimmung und Produktüberwachung
- Geeignetheit und Geeignetheitserklärung einschließlich Nachhaltigkeit
- Anforderungen an Produktinformationsblätter
- Umgang mit Zuwendungen und Provisionen
- Auswirkungen der Retail Investment Strategy (RIS) auf Beratung und Vertrieb
- Beratungsanforderungen bei ELTIFs
- Elektronische Beratung und Telefonaufzeichnungspflichten
- Sachkundenachweis und Beraterregister
- Behandlung von Kundenbeschwerden und Interessenkonflikten
Relevanz für Fach- und Führungskräfte im Wertpapiergeschäft
Das Seminar richtet sich an Fach- und Führungskräfte aus Anlageberatung, Vertrieb, Vermögensverwaltung und Productmanagement. Darüber hinaus werden Mitarbeitende aus den Bereichen Compliance, Recht, Revision, Marktfolge sowie Kontrolle Wertpapier- und Depotgeschäft angesprochen.
Auch Rechtsanwältinnen und Rechtsanwälte, Wirtschaftsprüfer sowie Fachkräfte aus Verbänden erhalten einen Überblick über aktuelle regulatorische Entwicklungen und deren praktische Umsetzung im Beratungsalltag.
Referent
Referent des Seminars ist Patrick Arora, Abteilungsdirektor und Syndikusrechtsanwalt beim Deutschen Sparkassen- und Giroverband in Berlin. Er begleitet seit vielen Jahren europäische Rechtsentwicklungen im Kapitalmarktrecht, insbesondere zu MiFID, EMIR und CSDR, und berät bei deren praktischer Implementierung. Zudem ist er seit vielen Jahren als Dozent im Kapitalmarktrecht tätig.
Das Seminar findet am 2. Oktober 2026 als Online-Veranstaltung statt. Weitere Informationen: https://www.akademie-heidelberg.de/seminar/update-anlageberatung
Veröffentlicht von:
AH Akademie für Fortbildung Heidelberg GmbH
Maaßstr. 32/1
69123 Heidelberg
Deutschland
Telefon: 06221/65033-0
Ansprechpartner(in): Michael Klug
Herausgeber-Profil öffnen
Social Media:
Firmenprofil:
Das Team der Akademie Heidelberg ist mit über 20-jähriger fundierter Erfahrung zuverlässiger Partner in Sachen gezielter Fort- und Weiterbildung. Wir selektieren in einem komplexen Umfeld die entscheidenden Informationen und setzen sie in Veranstaltungen um.Von anerkannten Experten aus Wirtschaft, Forschung und Politik erhalten unsere Teilnehmenden schon heute das Wissen von morgen, stets komprimiert, praxisnah und aktuell. Damit halten Sie ihr Wissen up-to-date und verschaffen sich dauerhaft Wettbewerbsvorteile.
